中國閥門行業(yè)概況分析

　　根據國家統(tǒng)計局制定的《國民經濟行業(yè)分類與代碼》,我國把閥門制造歸入通用設備制造(國家統(tǒng)計局代碼35)中的泵、閥門、壓縮機及類似機械的制造(C354)。根據中國證監(jiān)會制定的《上市公司行業(yè)分類指引》(2012年修訂),閥門制造屬于通用設備制造業(yè)(C34)。

　　1、閥門的用途

　　閥門是指通過改變其流道面積的大小,控制流體流量、壓力和流向的裝置,是流體輸送系統(tǒng)中的控制部件,具有導流、截流、調節(jié)、節(jié)流、防止倒流、分流或溢流卸壓等功能。閥門依靠驅動或自動機構使啟閉件做升降、滑移、旋擺或回轉運動,從而改變其流道面積的大小以實現其控制功能。閥門在機械產品中比重較高,是石油、化工、電站、長輸管線、造船、核工業(yè)、宇航以及海洋采油等國民經濟各部門不可缺少的流體控制設備。

　　2、閥門的分類

　　用于流體控制的閥門,從最簡單的截斷裝置到極為復雜的自控系統(tǒng),其品種和規(guī)格繁多。閥門的通徑小至用于宇航的十分微小的儀表閥,大至通徑達數米,重十幾噸的工業(yè)管路用閥;工作壓力可從真空到1,000Mpa 的超高壓;工作溫度可從-269℃的超低溫到1,430℃的高溫;傳動方式可以是手動、氣動、液動、電動、電-氣聯動、電-液聯動,甚至電磁驅動等;可以在壓力、溫度及其它形式傳感信號的作用下,按預定的要求動作,或者不依賴傳感信號而進行簡單的開啟或關閉;可用于控制空氣、水、蒸氣、腐蝕性化學介質、泥漿、液態(tài)金屬和放射性物質等各種類型的流體流動。

　　1、全球閥門行業(yè)發(fā)展概況

　　閥門廣泛應用于國民經濟的各個主要領域,是能源、石化、冶金、電力等行業(yè)裝備、機械與管線等固定資產中的關鍵設備之一。因此,閥門行業(yè)的發(fā)展與宏觀經濟周期以及固定資產投資情況具有一定的相關性。

　　2000年以來,全球經濟自低谷穩(wěn)步回升,根據國際貨幣基金組織的統(tǒng)計,2001年至2007年全球GDP年均增長達到4.04%,全球固定資產投資年均增長達到3.72%。根據歐洲產業(yè)預測公司(EuropeanIndustryForecastLimited)《全球閥門市場:2008-2013》的統(tǒng)計,成品閥門銷售收入在全球經濟2002年-2007年上升周期中的年復合增長率為5.60%,保持穩(wěn)步增長的發(fā)展態(tài)勢。

　　2008年,發(fā)軔于美國的金融危機迅速席卷全球,包括歐洲、北美在內的各主要經濟體均受到一定影響,全球GDP增長率由2007年的5.15%下降至2008年的3.2%以及2009年的-1.32%。全球經濟的迅速降溫對閥門下游行業(yè)的固定資產投資產生了一定的負面影響,石油天然氣、電力、化工等行業(yè)都出現了固定資產投資項目推遲實施的現象,對閥門行業(yè)穩(wěn)步增長的良好發(fā)展勢頭產生了不利影響。根據市場調研公司McIlvaine的統(tǒng)計,全球工業(yè)閥門行業(yè)2009年度的收入為474.36億美元,增長率僅為0.56%。

　　從中長期來看,影響閥門行業(yè)的下游行業(yè)擴張的主要因素,包括不斷增長的能源需求、全球人口的持續(xù)增加以及發(fā)展中國家的城市化、工業(yè)化進程并沒有因金融危機而發(fā)生根本性改變。目前全球各主要經濟體都已經進入經濟復蘇周期(根據國際貨幣基金組織的統(tǒng)計和預測數據,2010年、2011年和2012年全球經濟增長實現恢復性增長,增長率分別為5.3%、3.9%和3.2%,2013年和2014年全球經濟年增長速度預計為2.9%和3.6%)。閥門行業(yè)自2010年也開始走向復蘇,根據McIlvaine的調查和預測數據,2010年、2011年和2012年,全球工業(yè)閥門行業(yè)收入分別為492.24億美元、513.17億美元和532.61億美元,增長率恢復至3.77%、4.25%和3.79%,2013年-2015年全球工業(yè)閥門行業(yè)的預計銷售增長率將分別達到4.22%、4.05%和4.36%,呈現穩(wěn)步上升的增長態(tài)勢。

　　2、全球閥門行業(yè)市場格局

　　全球閥門市場主要集中于經濟和工業(yè)較為發(fā)達的國家和地區(qū)。根據McIlvaine的調查和預測數據,2012年全球最重要的10個單體閥門消費國依次為中國、美國、日本、俄羅斯、印度、德國、巴西、沙特、韓國和英國。其中,排名前三位的中國、美國和日本的工業(yè)閥門市場規(guī)模分別為88.47億美元、88.15億美元和26.68億美元。從區(qū)域市場來看,東亞、北美和西歐目前是全球最大的區(qū)域閥門市場,2012年工業(yè)閥門市場規(guī)模合計分別為158.93億美元、111.67億美元和84.58億美元。

　　近年來,以中國為代表的發(fā)展中國家和中東地區(qū)閥門需求快速增長,開始替代歐盟和北美成為全球閥門行業(yè)增長的新引擎。根據McIlvaine的預測數據,到2015年,巴西、俄羅斯、印度和中國("金磚四國")的工業(yè)閥門市場規(guī)模將分別達到17.89億美元、27.67億美元、28.60億美元和109.38億美元,合計為183.54億美元,較2012年增長23.35%,總市場規(guī)模占全球市場規(guī)模的比例將達到30.45%。中東國家作為傳統(tǒng)的原油出口國,近年來也在通過新建石油煉化項目,向石油天然氣行業(yè)下游延伸,催生了大量的閥門產品需求。

　　發(fā)展中國家閥門市場擴張迅速的主要原因是,這些國家經濟總量的高速增長帶動了石油天然氣、電力、化工等閥門下游行業(yè)的發(fā)展,進而刺激了相關閥門需求。根據國際貨幣基金組織的預測,2013年和2014年,巴西、俄羅斯、印度和中國等新興經濟體的平均經濟增長率將分別達到5.0%和5.4%;同期,美國、日本、德國等發(fā)達經濟國家的平均經濟增長率僅分別為1.2%和2.1%。與以中國為代表的發(fā)展中國家相比,北美和歐盟作為閥門產品的傳統(tǒng)市場,雖然目前仍然占據了全球閥門市場的較大市場份額,但是在增速方面遠低于發(fā)展中國家。

　　3、國內閥門行業(yè)發(fā)展概況

　　2003年-2012年,中國經濟總體上保持快速增長的發(fā)展態(tài)勢,平均GDP增長率為10.45%,全社會固定資產投資完成額增長率平均為26.11%。國內閥門行業(yè)整體上保持持續(xù)增長的態(tài)勢,景氣程度高于全球水平。2008年全球金融危機爆發(fā)后,國內閥門行業(yè)增速下滑,但在2010年又恢復到較高的增長水平。根據McIlvaine的分析,預計2013年至2015年,中國工業(yè)閥門行業(yè)市場規(guī)模的增長率還將穩(wěn)定在7%左右,遠高于全球的工業(yè)閥門行業(yè)增長速度。

　　4、閥門行業(yè)市場需求結構

　　閥門是流體控制系統(tǒng)的關鍵設備之一,一般應用于液態(tài)或氣態(tài)流體控制環(huán)境。因此,閥門廣泛的應用于涉及流體控制的各個工業(yè)細分領域。目前,主要的閥門應用領域包括:石油天然氣、電力、化工、自來水和污水處理、造紙、冶金、制藥、食品、采掘、有色金屬、電子等行業(yè)。其中,石油天然氣、能源電力和化工領域是閥門最重要的應用領域。根據McIlvaine的統(tǒng)計,2012年全球工業(yè)閥門的市場需求中,包含鉆采、運輸和石化在內的石油天然氣領域占比最高,達到30.03%,其次是水處理和能源電力的需求,分別占全球工業(yè)閥門市場需求的14.07%和13.28%,前三大領域的市場需求合計占全部市場需求的57.38%。而在國內工業(yè)閥門的應用領域中,2012年能源電力、水處理和鋼鐵行業(yè)是最重要的三個閥門市場,其閥門的市場需求分別占國內工業(yè)閥門市場總需求的29.33%、14.98%和10.35%,合計為54.66%。